投資理財

壽險與投信結合創造新利器

去年下半年壽險界很忙。忙著重新計算因應責任準備金提高的費率基礎，忙著調漲保費前的業績銷售衝刺，也忙著與投信公司討論合作相關事宜。為因應保險金融化時代來臨，各壽險公司紛紛跨足投信投顧業。外商保險公司挾其國外母公司的雄厚經驗，欲發展為金融保險集團，本土壽險公司亦不甘示弱，早已成立關係企業的投信或投顧公司

永續經營才是優質合併

金融版圖重整，打消逾放呆帳是第一項重要工程，之後才能順利重畫版圖。 鞏固中央存保角色中央存保公司應該要做打消呆帳的第一線工作。政大財金系教授殷乃平表示，中央存款保險公司角色應該要凸顯出來，不應該一開始就由資產管理公司或資產再生公司處理。殷乃平解釋，存保公司現在沒有被提出來是因為一開始，政府就沒想到

謹慎防禦投資

受到全球科技股向下修正的影響，根據S&P MICROPAL二○○○年至十二月八日止的統計，海外基金整體平均報酬率為八．九％的負成長，而國內整體的基金表現呈現二五．九一％的負成長。富蘭克林投顧經理馬珮琴指出台灣股市約占全世界總體股市的二％，「有九八％的市場在海外，當然投資機會多。」花旗投顧研究部經理曾

債券型基金進可攻退可守

這幾個月來，大盤持續往下探底，許多投資人對股市抱著觀望態度，有的是認賠殺出，有的則等待最低點進場。在股票型基金呈現負成長的對比下，債券型基金正成長的報酬率確實讓人為之一亮。根據MICROPAL調查，今年至第三季為止，海外股票型基金呈現一四．八八％的負成長，海外債券型基金呈現○．六％的負成長，至於國內

你保的險保險嗎

很多人對於保險心態是抱著保心安、有保就好的想法，一旦遇到事情時，保險卻無法完全發揮作用，最大原因在於保錯險或保額不夠。別懷疑！如果你是位連自己的保險需求都不清楚的消費者，那又如何能做個聰明消費者，而不落入某些不肖業務員花言巧語的陷阱？要保險前得先做一項功課，就是計算出自己的保險需求。常見的計算保險需

金融面走空，信心有待考驗

Q：你對明年股市的看法如何？A：如果你看外幣存款 、債券基金和外資買賣超這幾個重要數字的變化，實在很難樂觀。外幣存款從今年一月底的新台幣六千一百七十二億元，一路增加到八月底時的七千五百六十六億元，表示很多人在總統大選揭曉之後，把錢存到外幣存款。債券型基金（預期股市表現不好，把錢放到債券型基金）同期間

明年不再是高獲利時代

Q：你認為你績效表現傑出的關鍵是什麼？A：漲的時候不要過度樂觀 ，跌的時候也不要過度悲觀 ，合理的報酬就是幸福，半年到一年有三成漲幅就很不錯了，如果一下子就漲了兩 、三成，可能是短線超漲，可以先賣。要小心一點，不要受傷（被套牢）很重要，否則賺的錢又被吃回去是很可惜的。 Q：要怎麼不受傷呢？你如何管理

光薪水就能致富

瑞士銀行助理副總裁、也是出了名的投資理財專家劉台芬，寫了多本教導薪水階級如何致富的書，書中大談特談各式各樣的投資管道，劉台芬自己則只碰熟悉的投資工具。 喜歡賺錢，劉台芬十分享受錢滾錢的感覺。馳騁投資市場十多年，劉台芬承認，「賺錢所帶來成就感，有時候遠比實質的獲利更令人心醉。」頭頂著理財專家的光環，劉

股市大跌，你站在買方？

國內外投資專家投資時很重要的一個策略：想獲得超額利潤，就必須在市場恐慌、股價超跌時進場。台灣股市一再破底，加權指數在過去半年當中，從萬點直落到六千點關卡，近四成的跌幅是否意謂著股市已超跌 ？現在進場會不會套牢？這時買進，將會有超額利潤嗎？元富投信協理、高成長基金經理人周雷指出，這次股市重挫是屬於連鎖

搭配最合適的房貸套餐

當新政府一宣布新台幣三千兩百億優惠房貸釋出後，已寂靜許久的房地產市場又開始活絡起來。「我們早就準備好了，只是不知何時會公布，」一名建商業者說，公布後的隔天，各大報的廣告版面馬上就出現了建商與仲介業者的房屋廣告，而往後的週末房地產的專輯廣告更是滿滿，顯示出各建商想一口氣趁此機會大力促銷與降價，為不景氣