地緣政治紛擾下,哪些產業能持續站上浪頭?又有哪些被洗出場?2024《遠見》投資趨勢大調查,獨家掌握95家金融投資機構對總體景氣和金融市場的第一手洞見,帶你盤點投資解方!
本次受訪95家機構中,有75家設有投資部門且針對台股進一步填答。統整影響台股走勢的前五大變數為:全球整體經濟復甦緩慢(60%)、全球央行貨幣政策走勢(53.3%)、地緣政治引發能源危機及原物料價格攀升(37.3%)、兩岸矛盾升溫(32%)及熱門概念股退燒(21.3%)。
台股冰火二重天,前五大夯股一次看
台股已到萬七,2024是否有望新政新氣象,有機會再上攻?主流見解高點落在萬七到萬八(42.7%)間,其次萬八到萬九(28%)間;低點則落在萬四到萬五(36%)、萬五到萬六(22.7%)間。保守來看,台股2024大多介在萬四到萬八,大盤若再上攻有限,選股策略相對重要。
把握行情,將擊出漂亮好球的順風產業為:半導體、電子零組件、通信網路、電腦週邊、金融業、生技醫療及汽車業。又以半導體產業(84%)最被看好,與第二名42.7%有相當大差距。
2024年最火紅的概念股仍以AI相關/伺服器為首(73.3%),其次依序為電動車/充電樁(41.3%)、軍工(28%)、ESG/綠能/碳權(26. 7%)、半導體相關(24%)及散熱族群(18.7%)。
而重頭戲,法人機構報明牌的前五大夯股,則是台積電(42.7%)、廣達(18.7%)、聯發科(18.7%)、世芯-KY(14.7%)及台達電(10.7%)。
台積電、聯發科為榜上常勝軍,因NVIDIA生態系爆紅的廣達首度站上第二。其實,廣達很早便投入雲端伺服器供應鏈,8月中旬法說會上,更一口氣調升全年資本支出、AI伺服器年成長幅度,是否能持續站在風口上,值得觀察。
前五大「避雷」產業,挑戰不小
本次調查也首度公開揭露前五大「避雷」產業,依序為水泥(36%)、航運(34.7%)、並列第三的塑膠、營建業(29.3%)及鋼鐵(20%)、觀光業(13.3%),這些類股在2024的挑戰不小。
弱勢個股,則是陽明(14.7%)、台泥(13.3%)、長榮(9.3%),以及由台塑、中鋼及萬海(8%)三家並列第四,顯然航運、鋼鐵及石化等傳產業,在未來一年內將面對極大挑戰。
曾在疫情上演航海王行情,長榮、陽明受累於供過於求、市況低迷,法人預估其2023年稅後EPS年減九成,2024再年減六成,由於長榮及陽明各是2023台股殖利率的冠亞軍,個股及高股息ETF投資人須密切觀察。
中鋼業績慘澹,董座翁朝棟日前已公開坦承來到史上最為挑戰的一年,但股民卻不離不棄、低檔加碼,10月中旬以來定期定額存股人數陸續增加至近123萬人,已首度超越原先的冠軍台積電,但中鋼存股族要有長期抗戰的心理準備。
野村投信國內股票投資部主管姚郁如表示,2024台股有兩大利多:一是美國停止升息,對股市會帶來正面激勵效果;二是企業獲利將恢復成長力道。目前市場預期達雙位數以上成長,建議趁拉回時加碼長期趨勢確定產業,如科技股的AI及伺服器、半導體、高速運算;傳產則是綠能及機電。