永續與AI，這2個近年最熱門的關鍵字，連結在一起會彈奏出什麼火花？是新一代的機會？還是能源的調節與重新分配？法國巴黎資產管理協同《遠見雜誌》以「洞悉萬變 價值永續」為主題，舉辦2024永續投資高峰論壇，從AI發展到永續發展軌跡逐一探索多重價值的所在。
ESG、永續，是近年急速竄升映入投資人眼簾的新興主題，而AI則被奉為是產業與科技的救世主，牽動各大產業未來發展趨勢。AI為社會與人類再創快速變遷與充滿機會的時代，但也帶來能源的消耗與不確定性，在這個能源轉型的過程，該如何善用AI與科技轉型，打造更健康、永續的生態系統，塑造更美好的世界，是你我都該了解的課題。
「ESG」呈疲態，投資人和企業面臨新挑戰，永續發展仍是投資理念核心
法國巴黎資產管理、台灣永續金融與企業影響力協會與遠見雜誌，三方共同合作舉辦的永續投資高峰論壇，講師陣容也是各領域關鍵領袖，分別是法國巴黎資產管理永續長Jane Ambachtsheer、台灣永續金融與企業影響力協會理事長王儷玲、安侯永續發展顧問公司董事總經理黃正忠、法國巴黎資產管理亞洲ESG研究主管耿藝宸、法銀巴黎投顧總經理陳能耀，以及法國巴黎銀行執行總監/企業金融部主管夏雁峰，透過兩場專題演講、兩場趨勢對談，進行深度探討。
從加拿大特別來台的Jane Ambachtsheer一台上就指出，台灣各項ESG、永續作為，在亞洲市場名列前茅，真該為台灣從政府到產業的投入為之嘉許。然而在全球市場，例如美國，對「ESG」這三個字陷入疲倦狀態，也讓投資人和企業面臨新挑戰。然而就長期、就法國巴黎資產管理的角度來說，仍認為永續發展是投資理念的核心「因為我們相信，將永續考量融入投資流程，能為客戶、市場和地球創造更佳的成果。」
法國巴黎資產管理提出3E來優化投資策略，確保長期市場績效
她進一步指出，法國巴黎資產管理在2019年推出全球永續發展策略(GSS)，並於2023年更新，現在更擘畫出「法國巴黎資產管理永續發展六大支柱」，其中最核心的前瞻觀點，即是「3E」──能源轉型（Energy transition）、生態健康（Healthy Ecosystems）與平等（Equality），這是法國巴黎資產管理永續投資的前提，優化投資決策，確保長期市場績效。
而這3E的概念，則體現在「淨零排放」、「生物多樣性」與「永續投資解決方案」3大方向。法國巴黎資產管理長期致力於因應氣候變遷與推動能源轉型，持續聚焦能源轉型，在投資、盡職治理與營運等面向提出10項淨零承諾，對氣候的承諾也從2019年開始不斷進步，投資長表示，到2023年55％的資產管理規模，其涵蓋範圍的淨零符合度大多為已達到淨零，或是符合邁向淨零路徑。
在生物多樣性部分，隨著該議題逐漸被各國政府、社會所重視，法國巴黎資產管理也積極參與TNFD(自然相關金融揭露任務小組)，也持續深入研究特定的生物多樣性問題，包含自身的水足跡、森林開發與育林作為等等，也透過教育訓練等內部管理，減少公司營運對生物多樣性的影響；最後在永續投資解決方案，法國巴黎資產管理目前符合SFDR第8條或第9條基金規模達2,940億歐元，占管理資產的9成，歐盟永續標章基金規模達1,440億歐元，未來將持續與在地利害關係人、主管機關合作、探討如何永續投資，以業界最高標準展現永續發展領導地位。
AI與永續呈競合關係，碳費啟動在即，企業下一步該如何前進
永續發展前景仍在，但近年火熱的AI其演算相當耗能，然而全球能源與水資源卻嚴重短缺，另外為配合2050淨零碳排目標，台灣碳費徵收機制將要啟動，企業下一步該怎麼做？黃正忠以護國神山台積電為例，它是AI革命的中心，其對能源需求量大，用電量約占全台灣8％，為配合供應鏈對永續發展的規範，台積電大舉購入綠電、強調永續發展，代表AI並不是永續發展的壓力，反而是轉型的契機，金融業可以從融資開始建立系統幫助產業，從基礎、管理階層到董事會一步步置入永續的觀念。目前距離2050淨零碳排只剩26年，碳費徵收明年可能會啟動，企業必須重視這件事、台灣若發展低碳的技術，需要資本的認可，建立健康的生態系，才能達到26年的未來。
永續議題將促使企業轉型，也帶動綠色淨零金融與永續投資為各界重視。王儷玲提到，COP28後全球淨零減碳政策力更強，金融業也成為淨零的關鍵，提出具前瞻性專案轉化為可投資、可融資做法，擴大混合融資案件的規模，不僅有助建立完善的機制，也能兼顧低碳與公正轉型等問題。金融業在ESG商品創新，引導資金投入永續投資。
永續投資長期表現可期，降息有利永續發展
永續投資中的轉型主題投資、影響力投資都成為投資人青睞的市場，以影響力投資為例，王儷玲表示2022年影響力投資資產管理規模已到1.16兆美元，預估到2030年將來到2.2兆美元；影響力投資已能達到市場報酬率，以私募股權資產類別最高，3年已實現平均報酬率為25%。
黃正忠也認同永續投資的重要性，他指出變革需要資金，金融業資金挹注、產業才能賦能開始轉型，因此長期來看永續投資多頭可為。陳能耀也補充，永續投資是不變的趨勢，選擇符合ESG、永續投資的標的，特別是企業在「G」公司治理有良好投入，有利於長期投資的風險控管；另外他也提到，美國聯準會可能在9月宣布降息，這也對永續投資有利，因為轉型需要資金，降息讓資金的成本下調。
難免有民眾會覺得，永續投資好難不知道該如何選擇，陳能耀建議最簡單可行的方式，就是ESG管理做得好的投資公司，他表示法國巴黎資產管理以過去20年的經驗，透過ESG的整合與篩選，挑出相對符合規範的企業納入基金投資標的中，因此要開啟永續投資之路並不難，只要找到負責任的資產管理公司一起同行，你我都能為永續進一份心力，成為推動未來更好的一員。
最後，與會者一致認同並強調，快速變遷且充滿機會的新時代，挑戰日新月異，唯有以永續為趨策核心，才能建構有效累積價值的解決方案。
